Kриптовалютная биржа объявляет о банкротстве. Что делать инвестору?

FTX, Genesis или Blockfi: многие криптокомпании обанкротились с середины 2022 года. Токены клиентов часто замораживались, когда компании сталкивались с трудностями. Началось ожидание и беспокойство по поводу того, какую сумму клиенты получат от своих активов.

Криптовалютные биржи и другие криптокомпании в случае неплатежеспособности сохраняют активы своих клиентов хотя бы временно. Тогда возникает вопрос: активы клиентов переходят в конкурсную массу или нет? Тому, кто надеется на выплату токенов, часто приходится долго ждать.

Если криптовалютная биржа или кастодиан объявляет о банкротстве, эксперты советуют сохранять спокойствие. На этом этапе с сотрудниками компании зачастую невозможно связаться.

Чтобы предъявить претензии на свои собственные криптоактивы, пострадавшие могут связаться с лицами, назначенными судом по делам о несостоятельности, например, с временными администраторами по делам о банкротстве. Зачастую это очень опытные специалисты, которые с большой дальновидностью собирают информацию для кредиторов.

Как только это произошло, инвесторам придется набраться терпения и дождаться процедуры выплаты. Если в выплате токенов отказано в процессе банкротства, следует проконсультироваться с компетентным юристом.
Многие криптоинвесторы не управляют своими активами самостоятельно, а пользуются сервисами поставщиков услуг. Если у хранителей возникают трудности с выплатами и продолжается процедура банкротства, это также может повлиять на находящиеся на хранении средства клиентов.

Если клиенты потребуют свои криптоактивы в случае кризиса и неплатежеспособности кастодиана, у них нет прямого законного права на сегрегацию, то есть нет права на выплату.

Значение имеет то, что оговорено в договоре между клиентом и хранителем, и то, как поставщик услуг обращается с активами клиента. Для пострадавших будет хорошо, если хранитель сможет в любое время передать доверенные ему средства клиентам, и эти криптовалюты всегда будут отделены от активов компании.

Однако если кастодиан не придерживается этих двух принципов, клиенты не имеют права на сегрегацию. Тогда у клиента в лучшем случае возникает иск о неплатежеспособности, который предъявляют к компании и другие кредиторы. В этом случае инвесторы часто получают обратно лишь часть своих активов и только после завершения процесса.

Ситуация может разочаровать инвесторов, если они будут годами ждать окончания процедуры неплатежеспособности, а затем получат лишь небольшой процент от своих вкладов.

Большинство европейских кастодианов, в частности, хорошо осознают свою ответственность за ценности клиентов и расширяют их защиту исключительно исходя из собственных интересов. Поэтому эксперты советуют внимательно посмотреть на то, как работают компании.

Клиенты должны доверять свои активы только учреждениям, которые имеют действующее разрешение от местных финансовых регуляторов. Регулятору иногда требуются годы, чтобы проверить компании и выдать разрешение на хранение криптовалюты.

В случае неплатежеспособности клиенты могут больше не иметь доступа к своей учетной записи у соответствующего поставщика. Неплатежеспособность FTX в ноябре прошлого года, например, это показала. Учетная запись клиента и приложение больше не были доступны вскоре после того, как стало известно о кризисе.

Чтобы иметь возможность доказать, какие активы находились на хранении, эксперты советуют регулярно скачивать и сохранять обзоры счетов. Многие депозитарии предоставляют такие «выписки со счетов».

Если на сервисе нет этой опции, следует сделать снимки экрана, которые дают обзор сохраненных данных. Даже скриншот может иметь доказательную силу в суде. Дополнительная информация, такая как дата и время, также будет полезна.